[은호레터]애플, 아이폰 생산 확대 / 오라클·메타, AI 클라우드 협상 / 오픈AI, 애플 협력사와 AI 기기 제작 계약 등 오늘의 경제 뉴스

🇺🇸미국 주식 시장 정리

이번 주 미국 증시는 연준의 금리 인하와 기술주 강세에 힘입어 사상 최고치를 경신하며 마감했음
S&P 500은 0.5% 상승해 6,664선에 마감했고, 나스닥 100은 0.7% 오르며 22,600선을 넘어섰음
다우지수 역시 46,315포인트로 최고치를 새로 썼음
반면 전일 최고치를 기록했던 러셀 2000은 차익 실현 매물로 0.8% 하락했음
애플은 아이폰 17 출시와 JP모건 목표가 상향 소식에 3% 넘게 올랐고, 테슬라도 2% 이상 상승해 지수를 견인했음
연준은 이번 주 첫 금리 인하를 단행하며 “회의별 결정” 기조를 강조했음
시장은 여전히 연내 두 차례 추가 인하 가능성을 반영하고 있으며, 일부 위원들은 무역 관세의 물가 영향이 미미하다고 주장하며 다른 시각을 보였음
파월 의장은 신중한 태도를 유지했지만, 연준의 완화적 스탠스는 위험자산 선호를 강화하는 요인으로 작용했음
기업별로는 비용 절감 효과를 바탕으로 실적이 예상치를 웃돈 FedEx가 급등했고, 오라클은 메타와 약 200억 달러 규모의 클라우드 협상 소식에 주목받았음
구글은 EU에 광고 기술 구조 개편안을 제출했지만 강제 분리 매각은 포함되지 않았으며, Neuralink는 10월 미국에서 임상시험을 시작해 뇌-컴퓨터 인터페이스 상용화에 나설 예정
엔비디아의 50억 달러 투자로 급등했던 인텔은 시티그룹이 밸류 부담을 이유로 투자의견을 ‘매도’로 제시하며 다시 압박을 받았음
BofA 전략가들은 최근 기술주 강세가 여전히 진행 중인 랠리라며 추가 상승 가능성을 강조했고, 실제로 글로벌 주식형 펀드에는 2023년 이후 최대 규모의 자금이 유입됐음
다만 전문가들은 S&P 500의 22배에 달하는 높은 밸류에이션과 낮은 변동성 환경 속에서 단기 조정 가능성도 경계해야 한다고 지적했음
정치적으로는 트럼프 대통령과 시진핑 주석의 통화에서 틱톡 문제와 무역 합의 진전이 언급되었고, 다음 달 APEC 정상회의에서의 회담 가능성도 거론됐음
그러나 미 상원이 단기 예산안을 부결하면서 10월 초 정부 셧다운 우려가 다시 부각됐음
종합적으로 이번 주 증시는 연준의 완화 기조와 기술주 랠리에 힘입어 강세 흐름을 이어갔으며, 기업 실적 개선 기대와 풍부한 자금 유입이 추가 상승을 뒷받침하고 있음
다만 밸류에이션 부담과 정책 불확실성이 남아 있어 향후 단기 조정 가능성도 배제할 수 없는 상황

출처: Bloomberg, CNBC, Reuters

📰 주요 뉴스 정리

📰 트럼프, H-1B 비자 수수료 10만 달러 부과 계획

트럼프 대통령이 외국인 숙련 인력 취업을 위한 H-1B 비자 제도를 개편해 신청 수수료를 10만 달러로 인상할 예정임
현재 비용은 추첨 등록 215달러와 고용주 부담 780달러 수준이지만 이번 개편으로 신청자 수를 억제하려는 의도임
작년 약 40만 건이 승인됐으며, 그중 다수가 갱신 신청이었고 인도 출신 비율이 75%에 달했음
실리콘밸리와 회계·의료 분야는 H-1B 의존도가 높아 업계 반발이 예상됨
발표 직후 IT 컨설팅주가 급락했으며, Cognizant -5%, Accenture -1.3%, Infosys -4.3% 하락했음
트럼프는 1기 집권 당시에도 H-1B 제도를 일시 중단한 바 있음

출처: FT

📉 연준 미란 이사, 금리 0.5%p 인하 주장 방어

이번 주 연준은 기준금리를 0.25%p 내려 4.00~4.25%로 결정했으나, 미란 이사는 유일하게 0.5%p 인하를 주장했음
그는 관세로 인한 물가 상승 증거가 없으며, 트럼프 행정부의 이민 억제 정책이 디스인플레이션 효과를 낼 것이라 설명했음
미란은 올해 안에 총 1.25%p 추가 인하가 필요하다고 밝혔으며 이는 다른 위원들과 큰 시각 차이를 보임
연준은 2024년에 1%p 인하 후 올해 동결을 유지해왔으나, 최근 고용시장 약화가 인하 배경이 됐음
8월 CPI가 2.9%로 상승하며 물가 압력이 지속되는 가운데, 미란은 최근 수년간의 인구 충격이 주거비를 끌어올린 원인이라 주장했음

출처: FT

⚠️ 러시아 전투기, 에스토니아 영공 침범…나토 긴급 대응

러시아 MiG-31 전투기 3대가 12분간 에스토니아 영공을 침범했으며, 나토는 이탈리아 F-35 전투기를 긴급 출격시켜 요격했음
이는 지난주 폴란드·루마니아 영공 침범에 이어 일주일 새 세 번째 동부 회원국 대상 도발임
에스토니아 정부는 나토 조약 4조 협의를 공식 요청하며 집단적 대응 필요성을 강조했음
에스토니아 외교장관은 올해만 네 차례 영공 침범이 발생했으며 이번 사건은 전례 없는 대담한 도발이라고 규탄했음
나토와 EU 외교 수장들은 이번 사태를 위험한 도발로 규정했고, 발트 외교관들은 러시아가 나토 방어태세를 시험하고 있다고 경고했음
나토는 동부 전선에 전투기와 방공망 증강 배치를 결정했으며, EU도 ‘드론 방어벽’ 구축에 자금 지원을 확대할 예정임

출처: FT

⚡ 미국 최대 공기업, AI 전력 수요에 맞춰 핵융합 발전 투자

미국 테네시 밸리 공사(TVA)가 테네시주 오크리지의 폐쇄된 석탄화력발전소 부지에 수십억 달러 규모의 핵융합 발전소를 건설할 계획임
이 프로젝트는 빌 게이츠의 브레이크스루 에너지 벤처스가 지원하는 타입원 에너지의 스텔러레이터 기술을 활용해 약 30만 가구에 전력 공급이 가능하다고 함
스텔러레이터는 기존 토카막 방식보다 안정적이고 안전한 전력 생산이 가능하다는 장점이 있음
TVA는 직접 건설·운영을 맡을 예정이며, 2029년까지 설계와 환경 심사를 마치는 것을 목표로 함
이번 투자 배경에는 인공지능 확산으로 인한 전력 수요 급증이 있으며, 핵융합은 장기적으로 석탄·가스 대비 경쟁력 있는 무탄소 에너지원으로 주목받고 있음
다만 현재까지 상용 핵융합 발전은 실현된 적이 없고, 경제적 경쟁력을 확보하기까지는 큰 도전이 남아 있음

출처: FT

📊 미국 증시 자금 유입, 1년여 만에 최대…BoA “뒤처진 섹터 노려라”

9월 17일까지 한 주간 미국 증시로 577억 달러가 유입돼 2024년 12월 이후 최대 규모를 기록했음
올해 누적 유입액은 2,940억 달러로 역대 세 번째로 큰 규모임
BoA 하트넷 전략가는 관세·세금·금리 인하 등 ‘뜨겁게 운용(run-it-hot)’하는 정책이 경기와 증시를 ‘너무 커서 실패할 수 없는’ 구조로 만든다고 분석했음
그는 국채 금리는 정점을 지났다고 보며, 성장 확대와 금리 하락 국면에서 중소형주, 리츠(REITs), 바이오테크 같은 저평가된 섹터가 유망하다고 제시했음
러셀2000은 4년 만에 사상 최고치를 경신했으나, VNQ는 연초 대비 보합세, 노보 노디스크는 28% 하락했음
다만 자산 가격 상승이 소비자 물가로 이어질 수 있어 인플레이션 2차 파동이 2026년 중간선거 전 정치적 리스크가 될 수 있다고 경고했음
특히 전기요금 급등 시 대형 유틸리티가 차기 규제 타깃이 될 수 있어 취약 섹터로 지목됐음

출처: MarketWatch