[은호레터]애플 AI·검색 총괄 퇴사 예정 / 애플, 중국에서 아이폰 에어 출시 연기 / 테슬라 의장 “머스크만이 차세대 성장 이끌 인물” / 미 FTC, 구글·아마존 검색 광고 관행 조사 등 오늘의 경제 뉴스

🇺🇸미국 주식 시장 정리

금요일 미국 증시는 혼조세로 마무리되었지만 주간 성과는 견조했음
기술주 중심의 나스닥 지수는 사상 최고치를 다시 경신하며 5일 연속 상승했고, S&P 500 지수는 보합권에서 마쳤으며 다우 지수는 소폭 하락했음
다만 주간 기준으로는 세 주요 지수 모두 상승세를 기록했음
S&P 500은 1.6% 올라 6주 중 5주 동안 상승했고, 나스닥은 2% 상승하며 2주 연속 오름세를 이어갔음
다우 지수 역시 1% 상승하며 3주 만에 플러스로 전환했음
투자자들의 관심은 이제 오는 9월 17~18일 예정된 연방준비제도(Fed)의 금리 결정에 쏠려 있다. 시장은 사실상 0.25%포인트 인하를 기정사실화하고 있으며, 연말까지 추가 인하 가능성까지 점쳐지고 있음
최근 소비자물가지수(CPI)가 예상보다 다소 높게 나왔지만, 실업수당 청구건수 급증과 고용 둔화 신호가 더 큰 영향을 미치면서 완화적 통화정책 전망이 강화됐음
다만 일부 전문가들은 파월 의장이 향후 인하 속도에 신중한 태도를 보일 수 있다고 지적했음
기업 뉴스에서는 테슬라가 이사회 의장이 “머스크 외에는 회사를 이끌 적임자가 없다”고 언급한 뒤 주가가 7% 넘게 급등했음
마이크로소프트는 EU와의 반독점 분쟁에서 합의를 보며 오피스·Teams 관련 규제 리스크를 피했고 주가도 올랐음
애플은 중국 본토에서 아이폰 신제품 출시를 연기했고, 오라클은 AI 클라우드 수요 기대감으로 이번 주 기술주 강세를 이끌었음
SK하이닉스는 차세대 HBM4 개발 완료 소식으로 주가가 상승했고, 보잉은 안전 규제 위반으로 310만 달러 벌금을 부과받은 가운데 방산 부문 노조 파업이 이어지고 있음
이외에도 오픈AI와 엔비디아는 영국 데이터센터 투자 계획을 준비 중이며, 엑슨모빌은 EV 배터리 수명을 30% 늘릴 수 있는 신형 흑연 소재 개발을 발표했음
채권 시장에서는 미국 10년물 국채금리가 4.06%로 4bp 상승하며 최근 5개월 저점에서 반등했음
달러 지수는 큰 변동이 없었고, 유가는 WTI 기준 소폭 상승했음
전체적으로 이번 주 증시는 연준의 금리 인하 기대와 기술주 강세에 힘입어 상승세를 이어갔으나, 단기적으로는 연준의 회의 결과와 향후 금리 인하 속도에 따라 다시 방향성을 탐색할 것으로 보임

출처: Bloomberg, CNBC, Reuters

📰 주요 뉴스 정리

✈️ 보잉 방산 노조, 계약안 거부…파업 7주차 지속

보잉 디펜스 노동자 약 3,200명이 회사의 최신 계약안을 거부하며 8월 4일부터 시작된 파업이 7주차로 이어지고 있음
노조는 퇴직연금 기여금과 보너스 규모가 부족하다며 “반쪽짜리 양보”라고 비판했음
보잉은 평균 45% 임금 인상을 포함한 5년 계약안을 제시했지만 전체 경제적 틀은 더 이상 바뀌지 않을 것이라고 밝혔음
회사는 비노조 인력을 투입해 공백을 메우고 있으며, 영구 대체 인력 채용 계획도 진행 중임
협상 재개 일정은 잡히지 않았음

출처: Reuters

🛒 멕시코 공정위, 아마존·메르카도리브레 판매자 경쟁 장벽 확인

멕시코 공정거래위원회(Cofece)는 아마존과 메르카도리브레 판매자들이 경쟁 제약을 받고 있다고 발표했음
두 플랫폼은 상품 노출 기준을 충분히 공개하지 않고, 자사 물류 서비스를 이용하는 판매자에게 더 큰 가시성을 제공한 것으로 조사됨
양사는 멕시코 온라인 판매의 85% 이상을 차지하지만, 소비자와 중소기업에 미치는 이익이 불확실하다는 이유로 시정 조치는 내려지지 않았음
메르카도리브레는 조사 협력을 약속했고, 아마존은 경쟁 저해 행위가 아니라고 주장했음

출처: Reuters

🌽 코르테바, 종자·농약 사업 분리 검토

시가총액 약 500억 달러 규모의 농업기업 코르테바가 종자와 농약 사업을 각각 독립 회사로 분리하는 방안을 검토 중임
코르테바는 2019년 다우듀폰에서 분사해 설립됐으며, 대표 브랜드 파이오니어와 엔리스트 콩 품종으로 미국 시장 점유율을 확대해 왔음
2024년 매출은 약 170억 달러로 종자 부문 96억 달러, 농약 부문 74억 달러를 기록했음
분리 추진은 종자 사업을 농약 관련 잠재적 법적 리스크로부터 보호하려는 목적도 있음
이번 조치가 농업 업계에서 대규모 인수합병 재편 흐름을 촉발할 수 있다는 전망이 나옴

출처: WSJ

💹 윙클보스 형제의 암호화폐 거래소 제미니, 나스닥 상장 첫날 14% 상승

제미니는 9월 12일 나스닥에 상장해 공모가 28달러 대비 32% 높은 37.01달러에 시초가를 형성했고, 장중 45.89달러까지 올랐음
최종 종가는 32달러로 마감해 첫 거래일에 14.3% 상승했음
이번 IPO로 4억2,500만 달러를 조달했으며, 상장 전 기업가치는 약 33억 달러였음
제미니는 2014년 설립된 암호화폐 거래소로 7월 말 기준 210억 달러 이상의 자산을 보관하고 있음
2024년 순손실 1억5,900만 달러, 올해 상반기 손실 2억8,300만 달러를 기록했음
회사는 스테이블코인, 암호화폐 보상 신용카드, 기관 대상 커스터디 서비스도 운영 중임

출처: CNBC

💉 화이자·모더나 주가 하락, 트럼프 행정부 아동 사망과 백신 연계 검토

워싱턴포스트 보도에 따르면 트럼프 행정부 보건 당국이 코로나19 백신을 아동 25명 사망 사례와 연계하는 내용을 다음 주 CDC 자문위원회(ACIP) 발표에 포함할 계획임
이 소식으로 화이자 주가는 3% 이상, 모더나는 7% 이상, 노바백스는 4% 이상 하락했음
보건복지부는 발표가 확정되지 않았다며 추측일 뿐이라고 밝혔음
모더나는 자사 백신 안전성이 FDA와 90개국 이상 규제기관에 의해 엄격히 모니터링되고 있으며 새로운 위험은 발견되지 않았다고 설명했음
FDA는 자발적 보고 데이터 기반으로 조사 중이라고 밝혔으며, 전문가들은 현재까지 소아 사망과 백신의 인과관계 증거는 없다고 강조했음

출처: CNBC

💊 일라이 릴리·노보 노디스크, 비만 치료제 ‘알약 전쟁’ 준비

일라이 릴리와 노보 노디스크가 내년 미국에서 경구용(GLP-1) 비만 치료제를 출시할 예정임
릴리의 오르포글리프론은 최고 12% 체중 감량 효과를 보였고, 노보의 경구 세마글루타이드는 약 17%를 기록했음
릴리는 두 약물을 직접 비교하는 임상 3상 결과를 곧 공개할 예정이며, 혈당 조절과 체중 감량 효과가 주요 평가 항목임
분석가들은 2030년까지 알약이 800억 달러 규모 비만 치료제 시장의 약 20%를 차지할 것으로 전망했음
릴리 측은 알약이 편의성과 생산 용이성에서 우위를 갖는다고 강조했으며, 노보는 위고비 주사제 기반의 효과를 앞세우고 있음

출처: CNBC

📈 캐시 우드의 ARK 혁신 ETF, 클라르나 IPO 앞두고 35억 달러 급증

ARK 인베스트의 대표 펀드 ARK 혁신 ETF(ARKK) 자산이 이번 주 초 73억 달러에서 목요일 기준 108억 달러로 불어나며 35억 달러 증가했음
이는 보유 종목 가치 상승이 아니라 ETF 신규 발행 주식이 급증한 결과로, 클라르나 IPO를 앞두고 투자자들이 단기 차익을 노린 영향으로 분석됨
비슷한 현상은 지난 8월 암호화폐 거래소 불리시 상장 때도 발생했으며 당시 ARKK 규모는 하루에 50억 달러 이상 늘었다가 곧 자금이 빠져나갔음
다만 이번에는 ARKK가 클라르나 IPO에 직접 참여하지 않아 큰 수익은 없었던 것으로 보임
자매 펀드인 ARK 핀테크 혁신 ETF(ARKF)는 약 492,000주, 2천만 달러 규모의 클라르나 주식을 배정받았으나, 주가가 공모가 수준으로 되돌아가면서 차익은 제한적임

출처: FT

💻 마이크로소프트, 팀즈 분리 가격 인하로 EU 과징금 피함

마이크로소프트는 오피스 제품군에서 팀즈를 제외한 버전과 포함된 버전 간 가격 차이를 기존보다 50% 확대하기로 합의했음
가격 차이는 1~8유로 범위에서 적용되며 7년간 유지됨
또한 경쟁사와의 상호운용성 강화를 10년간 보장하고, 팀즈 메시지 데이터를 다른 서비스로 내보낼 수 있도록 허용했음
이번 조치는 세일즈포스(슬랙)와 독일 알파뷰가 제기한 불공정 경쟁 신고에 따른 것이며, EU는 이를 통해 협업툴 시장의 경쟁을 촉진할 수 있다고 평가했음
마이크로소프트는 과거에도 EU 반독점 규제로 22억 유로 벌금을 낸 바 있으며, 이번 합의로 추가 제재는 피하게 됐음

출처: Reuters

💵 테더, 미국 전용 스테이블코인 ‘USAT’ 출시 예정

세계 최대 스테이블코인 발행사 테더가 미국 거주자를 대상으로 한 달러 연동 스테이블코인 ‘USAT’을 연말 출시할 계획임
신규 법인 CEO는 전 백악관 관료 보 하인스가 맡으며, 본사는 노스캐롤라이나 샬럿에 두게 됨
USAT은 미국 재무부 단기 국채 등 유동 자산으로 전액 담보되고, 매월 준비금 내역을 공개하는 GENIUS 법을 준수할 예정임
발행사는 미 연방 신탁은행 인가를 받은 앵커리지 디지털 뱅크이며, 칸토르 피츠제럴드가 수탁사로 참여함
테더는 이미 1,690억 달러 규모의 USDT를 발행 중이며, 이번 진출로 미국 내 시장 확대를 본격화하려는 전략임

출처: Reuters

🔍 미 FTC, 구글·아마존 검색 광고 관행 조사

미국 연방거래위원회(FTC)가 구글과 아마존이 광고주를 오도했는지 여부를 조사 중임
조사 대상은 광고 경매 과정에서 ‘최저 입찰가(reserve pricing)’ 공개 여부와 내부 가격 책정 방식 등 광고비 산정의 투명성임
FTC 소비자 보호 부서가 주도하며, 양사가 광고 조건과 가격을 충분히 공개했는지가 핵심 쟁점임
구글은 광고비를 숨겨 인상했는지, 아마존은 검색 광고 최저 가격을 적절히 알렸는지가 조사 대상임
구글과 아마존은 이번 달 22일 각각 다른 반독점 소송 재판도 앞두고 있어 규제 압박이 가중되고 있음

출처: Reuters

⌚ 애플워치, 고혈압 감지 기능 FDA 승인…다음 주 출시

애플워치에 탑재된 고혈압 감지 기능이 미국 FDA 승인을 받아 다음 주부터 제공될 예정임
이 기능은 광학 심박 센서를 활용해 30일간 혈관 반응을 추적하고 고혈압 가능성을 사용자에게 알림
모든 사례를 진단하진 않지만 약 100만 명의 잠재적 환자에게 경고를 줄 수 있을 것으로 전망됨
해당 기능은 애플워치 시리즈 9, 10, 11 및 울트라 2·3 모델에서 사용할 수 있음
이번 승인으로 애플은 150개국에서 해당 기능을 순차적으로 제공할 계획임

출처: Reuters

🤖 텐센트, 오픈AI 연구원 영입…중국 AI 인재 확보 경쟁

중국 텐센트가 오픈AI 소속의 저명한 연구원 야오슌위(Yao Shunyu)를 영입한 것으로 알려졌음
야오는 구글과 프린스턴대 출신으로, 오픈AI에서 AI 에이전트 연구를 주도하며 관련 논문을 다수 발표했음
텐센트는 자사 서비스에 AI를 통합하기 위해 그를 채용했으며, 보상 규모는 최대 1억 위안에 달할 수 있다는 보도가 나왔음
다만 텐센트는 관련 보도를 ‘루머’라며 일부 내용을 부인했음
글로벌 빅테크 간 AI 인재 확보 경쟁이 치열해지며, 메타 등이 1억 달러 수준의 계약금까지 제시한 사례가 알려져 있음

출처: Bloomberg

📱 애플, 중국에서 아이폰 에어 출시 연기

애플은 초슬림 신형 모델 ‘아이폰 에어’의 중국 출시를 규제 당국 승인을 기다리며 연기했음
아이폰 에어는 물리적 SIM 슬롯이 없는 eSIM 전용 모델로, 중국 내 상용화를 위해서는 규제 승인이 필요함
현재 아이폰 17, 17 프로, 17 프로 맥스는 중국에서 예약 가능하지만 아이폰 에어는 예약 대상에서 제외됐음
애플은 중국 이동통신 3사(차이나모바일, 차이나텔레콤, 차이나유니콤)가 eSIM을 지원할 예정이라 밝혔음
중국은 아이폰의 2대 시장이지만 최근 화웨이 등 경쟁사에 점유율을 잃고 있어 이번 출시 지연이 매출에 영향을 줄 수 있음

출처: WSJ

📊 2021년 이후 가장 바쁜 IPO 주간…6개 기업 40억 달러 조달

이번 주 미국 IPO 시장에서 6개 신규 상장이 총 40억 달러 이상을 조달하며 2021년 이후 가장 활발한 한 주를 기록했음
클라르나와 피겨 테크놀로지 솔루션이 가장 큰 관심을 받았고, 윙클보스 형제가 이끄는 암호화폐 거래소 제미니 역시 공모가 대비 20배 초과 청약을 기록했음
신규 상장 종목의 중간 시초가는 공모가 대비 31% 높았으나 이후 주가 흐름은 대체로 차분해 투자자들이 밸류에이션에 신중한 태도를 보였음
IPO 시장은 올해 누적 289억 달러를 조달했으며, 팬데믹 이전 평균인 314억 달러에는 다소 못 미치는 수준임
전문가들은 최근 활황이 트럼프 행정부의 관세 정책 여파로 미뤄졌던 대형 기술 기업들의 복귀에 따른 일시적 현상일 수 있다고 분석했음

출처: Bloomberg

🚗 테슬라 의장 “머스크만이 차세대 성장 이끌 인물”

테슬라 이사회 의장 로빈 덴홀름은 일론 머스크를 “세대적 리더”라 칭하며 향후 10년간 테슬라를 이끌 수 있는 유일한 인물이라고 강조했음
머스크가 CEO가 아닌 제품총괄책임자(CPO)로 전환할 가능성도 보상안에 포함돼 있음
최근 테슬라는 최대 1조 달러 규모의 성과 연계형 보상 패키지를 공개했으며, 여기에는 로보택시 사업 확대, 전기차 2천만 대 생산, 시가총액 증대 등의 목표가 포함돼 있음
머스크는 AI·로보틱스가 테슬라 장기 가치의 80%를 차지할 수 있다고 밝혔으며, 옵티머스 휴머노이드 로봇과 로보택시 사업에 집중하고 있음
덴홀름은 머스크의 외부 활동이 오히려 테슬라에 도움이 됐다고 평가하며, 후계자 논의도 장기적 계획에 포함돼 있다고 설명했음

출처: Bloomberg

🤖 애플 AI·검색 총괄 로비 워커 퇴사 예정

애플의 시니어 AI 임원 로비 워커가 다음 달 회사를 떠날 예정임
그는 올해 초까지 시리 책임자였으며, 이후에는 퍼플렉시티·챗GPT 경쟁을 목표로 한 AI 검색 프로젝트를 총괄했음
워커는 존 지아난드레아 AI 총괄에게 직접 보고하는 소수 임원 중 한 명으로, 현재는 ‘Answers, Information and Knowledge’ 팀을 이끌고 있음
그의 퇴사는 루오밍 팡, 프랭크 추 등 메타로 이직한 임원·연구원들의 잇단 이탈에 이어진 것임
애플은 시리 기능 지연과 AI 전략 부진으로 비판을 받고 있으며, 올해 주가도 약 7% 하락한 상태임

출처: Bloomberg