📈데일리 차트팩 - 레버리지 경고등, 전력 가격, 버블 이후 경로
구독자님 안녕하세요, 은호입니다.
하루 동안 살펴본 차트들 중 의미 있는 자료를 모아 공유드립니다.
맥락을 보완하거나 배경 이해를 돕기 위해 일부 차트는 중복 업로드될 수 있습니다.
업로드할 당시 제 시각에 따라 특정 방향의 데이터가 더 많을 수 있지만,
시장은 항상 위기와 기회가 공존하기 때문에 강세·약세 양쪽을 뒷받침하는 자료를 함께 올리고 있습니다.
제가 정리한 데이터가 현재 시장의 위치를 파악하고, 앞으로 어떤 포지션을 취해야 할지 판단하는 데 작은 도움이 되길 바랍니다.
감사합니다.
(일부 차트는 스레드에도 업로드하고 있습니다.)
🖥️ JP Morgan, 데이터센터 CAPEX 재가속과 AI 이익 추정치 상향 여지
- JP Morgan은 2026년 글로벌 데이터센터 CAPEX 증가율이 50%를 상회할 것으로 전망했음
- 이는 기존 30% 성장 전망을 크게 웃도는 수치로 연간 1,500억 달러 이상의 추가 지출이 발생함을 의미함
- 하이퍼스케일러 기준 총 CAPEX는 매출 대비 비중이 2026년 약 29%까지 상승할 것으로 추정됨
- 데이터센터 CAPEX만 분리해 보면 매출 대비 비중은 24% 수준까지 확대될 전망임
- 특히 Meta, Microsoft, Amazon, Google, Oracle 등 주요 사업자 전반에서 구조적인 투자 비중 상승이 확인됨
- JP Morgan은 현재 시장 컨센서스가 데이터센터 투자 확대에 따른 AI 매출과 이익 상방을 충분히 반영하지 못하고 있다고 지적함
- AI 서버, 가속기, 네트워크, 전력 및 냉각 인프라 전반에 걸친 투자 확대가 밸류체인 전반의 실적 추정치 상향으로 이어질 가능성이 큼
- 이에 따라 AI 관련 주식의 중장기 이익 성장 잠재력이 현 주가에 과소 반영돼 있다는 입장을 재확인했음
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